A részvények túlvett és túladott szintjének a meghatározására használhatók a Stochastic indikátorok.

Típusa: oszcillátor típusú momentum indikátor.

Működési logika: Emelkedő piac esetén az árak a kialakult kereskedési sáv felső széléhez állnak közelebb. Változás akkor állhat be a kereslet-kínálat közötti viszonyban, ha ez huzamosabb ideig így történik. Csökkenő piac esetén az árak a kalakult kereskedési sáv alsó széléhez állnak közelebb, majd ha ez huzamosabb ideig így történek, az árak folyamatosan távolodnak attól. Erre a megfigyelésre alapul a Stochastic indikátor matematikai összefüggése.

Használható időperiódus:

Rövidtáv, középtáv – a megadott időperiódustól függően.

Fajtái:

• Slow Stochastic – lassabban jelez, biztosabb jelzést ad,
• Fast Stochastic – gyorsabban jelez, de sokkal több hibás jelzést ad.

A kettő közül a Slow Stochastic a gyakrabban használt indikátor, mivel lassabban jelez, de akkor sokkal megbízhatóbb jelzést ad, mint a Fast Stochastic.

Jellemző értékei:

• 0% – 100 % között.
• 0% jelentése: az instrumentum záróára az elmúlt időszak legalacsonyabb záróára volt.
• 100% jelentése: az instrumentum záróára az elmúlt időszak legmagasabb záróára volt.

Jellegéből adódóan az oszcillátor értéke mindig nulla % és 100 % közé esik.

Számítása:

%K = 100*((Utolsó záróár – a periódus legalacsonyabb ára)/(a periódus legmagasabb ára+ a periódus legalacsonyabb ára))

%D = %K értékeiből számítunk n napos mozgóátlagot, majd azok 3 napos mozgóátlagát vesszük.

Vételi jelzések:

• Ha akár %K akár %D vonal egy bizonyos szint – általában 20 – alá süllyed, majd ezután pedig e szint fölé megy,
• Ha bármelyik oszcillátor értéke növekszik az árfolyam további csökkenése ellenére, vagy
• Ha %K vonal a %D vonalat alulról metszi át.

A 20-as érték helyett használhatunk 30, 25, vagy akár 15-ös értéket is. Részvényenként változó lehet.

Eladási jelzések:

• Ha akár %K akár %D vonal egy bizonyos szint – általában 80 – fölé emelkedik, majd ezután ez alá süllyed.
• Ha bármelyik oszcillátor értéke csökken az árfolyam további emelkedése ellenére, vagy
• Ha %K vonal a %D vonalat felülről metszi át.

A 80-as érték helyett használhatunk 85, 70, vagy akár 75-ös értéket is. Részvényenként változó lehet.

Instrumentumonként ki kell kísérletezni, hogy az indikátor mikor ad viszonylag megbízható vételi eladási jelzést.

Stochastic vételi jelzések – példa (klikk a képre):

Részvény: INTC ( Intel Corporation)

1. Vétel: 2009.11.05. – Árfolyam: 18.89
Slow Stochastic: %K = 16.16

2. Vétel: 2009.12.02. – Árfolyam: 19.72
Slow Stochastic: %K = 43.78

3. Vétel: 2009.12.21. – Árfolyam: 20.09
Slow Stochastic: %K = 49.34

Instrumentumonként ki kell kísérletezni, hogy az indikátor mikor ad viszonylag megbízható vételi jelzést.

Stochastic eladási jelzések – példa (klikk a képre):

Részvény: INTC ( Intel Corporation)

1. Eladás: 2009.11.19. – Árfolyam: 19.30
Slow Stochastic: %K = 67.39

2. Eladás: 2009.12.21. – Árfolyam: 20.20
Slow Stochastic: %K = 67.75

3. Eladás: 2010.01.06. – Árfolyam: 20.90
Slow Stochastic: %K = 88.90

Instrumentumonként ki kell kísérletezni, hogy az indikátor mikor ad viszonylag megbízható eladási jelzést.